理柏

理柏是一个专注于共同基金和其他集合投资产品的金融信息与专业服务品牌。它于1973年在美国成立，最初名为理柏分析服务公司，由证券分析师A. Michael Lipper创立，旨在为基金公司提供比较数据和分析。其业务围绕收集、标准化、分类和解释投资基金信息而发展，使资产管理人、顾问、分销商、研究人员和机构用户能够比较产品并监控市场活动。 该品牌以基金分类、业绩衡量、同行比较、资金流向信息、研究报告和评级而闻名。其理柏领导者评级系统使用投资者导向的指标（如总回报、持续回报、资本保值、美国税收效率和费用）对基金与可比同行组进行比较。评级以五比一的比例表示，最高评级的基金被指定为理柏领导者。该系统旨在提供比较背景，而非预测未来表现，评级会定期在多个投资期限内重新计算。 理柏还开发了一系列指数，用于基准测试和监控基金领域，包括开放式、封闭式和可变年金基金。其研究成果包括涵盖基金市场、资金流向、基金行业、信托问题和对冲基金的月度、季度和年度出版物。随着时间的推移，该业务通过收购和整合扩展了其覆盖范围和能力，涉及基金业绩数据库、投资组合信息、费用和开支研究、对冲基金数据、资金流向统计和区域市场情报。 该公司于1998年被路透集团收购。在2008年路透和汤姆森金融合并后，理柏成为汤森路透的一部分。2015年，理柏信托服务和名为理柏FMI的竞争情报业务被出售给Broadridge金融解决方案公司。2018年，理柏基金奖在路透金融和风险业务剥离给黑石集团时转移至Refinitiv。Refinitiv随后被伦敦证券交易所集团收购，使理柏成为更广泛的LSEG数据和分析环境的一部分。该品牌继续与投资基金数据、分析、评级、指数、研究和面向顾问的报告相关联。

理柏起源于1973年，当时证券分析师A. Michael Lipper在美国创立了理柏分析服务公司。最初的业务专注于向共同基金公司提供结构化数据和分析信息。随着基金行业的扩张以及投资者越来越根据业绩、费用、风险相关特征和同行群体结果来评估产品，这一活动满足了日益增长的可比信息需求。 该公司随后通过内部增长和收购扩大了其覆盖范围。与理柏品牌相关的业务和数据库包括英国基金业绩提供商Hardwick Stafford Wright、瑞士提供商BOPP ISB、投资组合信息专家CAMRA、BT Alex Brown投资信托的信托数据业务、英国费用和开支研究员Fitzrovia International、对冲基金信息提供商HedgeWorld、对冲基金业绩数据库TASS Research、欧洲基金市场专家FERI基金市场信息、美国资金流向提供商AMG数据服务以及与《环球邮报》相关的加拿大共同基金数据库。这些收购将理柏从基本的共同基金排名扩展到投资组合数据、市场研究、资金流向、对冲基金、费用和区域基金市场覆盖。 1998年发生了一次重大的所有权变更，当时路透集团收购了理柏分析服务公司作为全资子公司。此次收购将理柏的基金数据能力与路透更广泛的金融信息网络连接起来。2008年4月，汤姆森金融和路透的合并创建了汤森路透，理柏成为该合并公司的一部分。在汤森路透旗下，该品牌继续提供基金评级、指数、数据库、分析工具、研究出版物和退休计划报告能力。 理柏的评级和基准活动成为其市场身份的核心元素。理柏领导者评级系统将基金与类似基金进行比较，并根据总回报、持续回报、保值、美国基金的税收效率和费用等指标分配1至5的评级。最高评级的细分市场被指定为理柏领导者。评级在多个期间计算，通常为三年、五年、十年和总体（如果数据允许）。理柏还维护旨在跟踪基金领域并支持开放式、封闭式和可变年金产品业绩比较的指数。 该业务在2010年代进一步重组。2015年5月，Broadridge金融解决方案公司购买了理柏信托服务和名为理柏FMI的竞争业务部门。2018年，理柏基金奖在路透金融和风险业务剥离给黑石集团时转移至Refinitiv。Refinitiv后来成为伦敦证券交易所集团的一部分。因此，理柏从一家独立的美国基金分析公司演变为在连续全球金融信息集团内运营的专业品牌。其持续角色与投资基金数据、评级、基准、研究、市场分析以及资产管理层专业人士使用的工具相关联。

• 2018

  基金奖转移至Refinitiv

  [1]Lipperen.wikipedia.org

  在路透金融和风险业务分离期间，理柏基金奖转移至Refinitiv。

• 2015

  部分业务出售给Broadridge

  [1]Lipperen.wikipedia.org

  Broadridge金融解决方案公司购买了理柏信托服务和理柏FMI。

• 2008

  整合入汤森路透

  [1]Lipperen.wikipedia.org

  在汤姆森金融和路透合并后，理柏成为汤森路透的一部分。

• 1998

  被路透收购

  [1]Lipperen.wikipedia.org

  路透集团收购理柏分析服务公司作为全资子公司。

• 1973

  理柏分析服务公司成立

  [1]Lipperen.wikipedia.org

  A. Michael Lipper在美国创立公司，提供共同基金数据和分析。

专业、看似独立、数据驱动的投资基金信息和分析，面向资产管理人、顾问、分销商、研究人员和机构用户。

• 基金评级

  理柏领导者评级

  一个基于同行的共同基金评级框架，使用总回报、持续回报、资本保值、美国基金税收效率和费用等指标对基金进行1至5的评分。基金在定义的同行组内排名，最高部分获得理柏领导者称号。评级旨在帮助用户比较历史特征，而非预测未来表现。

• 投资基准

  理柏指数

  一组用于监控和比较跨投资产品领域的基金业绩的基准。指数系列涵盖开放式基金、封闭式基金、可变年金、行业、主动策略以及溢价或最优基金分组等领域。

• 基金奖项

  理柏基金奖

  一个基于比较业绩和相关评估方法表彰基金和基金经理的奖项计划。该计划通过路透收购理柏而继承，后来在汤森路透内运营，并于2018年转移至Refinitiv。

• 投资研究

  基金研究报告

  一个涵盖基金市场、资金流向和基金行业的出版物计划，报告按月度、季度和年度发布。理柏还为专业用户制作了信托和对冲基金研究。

• 咨询和报告工具

  退休计划分析和报告

  为退休计划专业人士和财务顾问设计的分析和报告能力。这些工具利用基金数据和比较分析来支持对投资选项的审查、监控和沟通。

• 2018

  将理柏基金奖转移至Refinitiv并购

  背景

  路透的金融和风险业务正从汤森路透分离并转移到新的Refinitiv结构。

  采取的行动

  理柏基金奖从汤森路透转移至Refinitiv。

  后续影响

  该奖项在Refinitiv组织下继续，该组织后来被伦敦证券交易所集团收购。

  来源

• 2015

  将部分理柏业务部门剥离给Broadridge并购

  背景

  汤森路透将理柏信托服务和理柏FMI业务与其其他运营分离。

  采取的行动

  Broadridge金融解决方案公司购买了这些业务部门。

  后续影响

  该交易缩小了汤森路透内以理柏身份保留的活动范围。

  来源

• 2008

  将理柏整合入汤森路透并购

  背景

  汤姆森金融和路透的合并结合了容纳理柏的组织，并创建了汤森路透。

  采取的行动

  理柏被纳入汤森路透金融信息业务。

  后续影响

  该品牌在扩大后的集团内继续与基金评级、指数、分析、研究和数据库相关联。

  来源

• 1998

  将公司出售给路透并购

  背景

  理柏已扩展其基金数据和分析活动，并成为整合到更大金融信息网络的目标。

  采取的行动

  路透集团收购理柏分析服务公司作为全资子公司。

  后续影响

  理柏继续作为路透及后来的汤森路透内的专业基金信息品牌运营。

  来源

• 2020-07-07

  Refinitiv推出Lipper基金ESG评分[3]Refinitiv推出Lipper基金ESG评分crowdfundinsider.com

  报道日期：2020-07-08

  Refinitiv于2020年7月7日星期二推出Lipper基金ESG评分。该评分结合了Lipper基金及持仓数据与Refinitiv的评分方法。

  文中“周几／今天”等表述沿用原报道，所指的具体日期尚未核实。

1. 1Lipperen.wikipedia.org
2. 2Lipper official websitelipperweb.com
3. 3Refinitiv推出Lipper基金ESG评分crowdfundinsider.com