华盛顿互惠银行

华盛顿互惠银行，通常称为WaMu，是一家总部位于西雅图的美国储蓄贷款机构和金融服务控股公司。其起源可追溯至1889年，当时在大西雅图火灾后成立为华盛顿国家建筑贷款与投资协会。该组织于1890年在西海岸发放了第一笔住房抵押贷款，并从一家地方互助储蓄机构发展成为美国最大的零售银行集团之一。 在其历史的大部分时间里，华盛顿互惠银行专注于家庭金融服务，包括储蓄和支票账户、住宅抵押贷款、房屋净值贷款、信用卡和消费银行业务。它主要通过收购分行和购买华盛顿州、俄勒冈州、加利福尼亚州及其他州的金融机构来扩张。重要交易包括收购Murphey Favre、通过PNC抵押贷款、Fleet抵押贷款和Homeside Lending扩大抵押贷款平台、2005年收购Providian Financial，以及在美国储蓄贷款行业重组期间收购地区银行和倒闭的储蓄机构。 该公司于1983年不再是互助机构，当时它进行了非互助化并成为一家公开交易的资本股票储蓄银行。1994年，它重组为华盛顿互惠公司，将母公司从华盛顿互惠银行中分离出来。该品牌越来越多地以大众市场、关系导向的消费银行形象出现，使用长期口号“家庭之友”。2006年，它迁入西雅图市中心的WaMu中心，并开始在大多数非法律场合使用“WaMu”作为其官方缩写。 该机构在房地产和信贷繁荣期间迅速增长。截至2008年6月30日，其银行业务在15个州拥有2,239家零售分行、4,932台自动取款机和43,198名员工。其业务包括大量住宅抵押贷款组合、可选利率抵押贷款、次级贷款、房屋净值信贷额度、信用卡以及为自身和其他贷款人提供的抵押贷款服务。随着房价下跌和抵押贷款违约率上升，这种风险敞口使该集团变得脆弱。其不良资产大幅增加，而在2008年9月信用评级下调后，对该机构的信心减弱。 2008年7月至9月下旬期间，客户提取了超过220亿美元的现金，其中在九天存款挤兑期间提取了约167亿美元。2008年9月25日，储蓄机构监管局查封了华盛顿互惠银行并将其置于联邦存款保险公司接管之下。FDIC以19亿美元的价格将该银行的存款、分行和大部分运营资产出售给摩根大通，摩根大通还承担了特定负债。股权和控股公司的大部分债务未在交易中转移。华盛顿互惠银行的银行业务因此并入大通银行，前WaMu分行于2009年底前重新品牌化。 此次查封是当时美国历史上总资产最大的银行倒闭。华盛顿互惠公司失去了其主要银行子公司，于2008年9月26日在特拉华州自愿申请第11章破产保护。控股公司后来对查封和出售提出质疑，于2009年对FDIC提起诉讼，就收购的合法性以及摩根大通交易中获得的价值寻求损害赔偿。华盛顿互惠银行的名字主要保留在历史和法律语境中，而不是作为运营中的全国性银行品牌。

华盛顿互惠银行于1889年9月25日在西雅图成立，当时名为华盛顿国家建筑贷款与投资协会。其成立紧随大西雅图火灾之后，这场火灾摧毁了该市大部分中央商务区，增加了对重建融资的需求。该组织于1890年2月发放了据称是西海岸第一笔住房抵押贷款。1908年更名为华盛顿储蓄贷款协会，1917年开始以华盛顿互惠储蓄银行的名义运营。 该机构在二十世纪大部分时间里一直是互助储蓄银行。1930年收购了大陆互惠储蓄银行，并逐渐扩大了零售业务。在1980年代，它开始了重大转型。1982年收购了西雅图经纪公司Murphey Favre，1983年非互助化，并于当年3月11日作为资本股票储蓄银行发行股票。在接下来的十年中，公司通过收购和地理扩张（特别是在太平洋西北地区）实现增长。它购买或吸收了与林肯互惠、哥伦比亚联邦、海岸储蓄、华盛顿旧石银行、决议信托公司处理的倒闭储蓄机构、VanFed Bancorp、Sound Savings、Great Northwest Bank以及其他地区运营商相关的分行和机构。 华盛顿互惠于1991年通过收购CrossLand Savings分行进入俄勒冈州，并通过1993年收购太平洋第一金融大幅扩张。它还收购了先锋储蓄银行、Far West Federal分行、西部银行、企业银行和其他机构。这些交易增加了其消费者存款基础，并帮助其成为主要的地区性银行集团。1994年，该组织创建了华盛顿互惠公司作为控股公司，并将其主要银行子公司更名为华盛顿互惠银行。公司继续在纳斯达克以股票代码WAMU公开交易。 该集团随后采取了更广泛的全国战略。它收购了包括PNC抵押贷款、Fleet抵押贷款和Homeside Lending在内的抵押贷款平台，成为美国最大的抵押贷款机构之一。2005年10月，它以约65亿美元收购了Providian Financial，成为该国最大的信用卡公司之一。在某些情况下，收购业务的快速整合产生了客户服务和账户管理问题，包括与Dime和Fleet抵押贷款整合相关的困难。这些问题构成了后来对公司增长模式批评的背景，尽管该机构的决定性失败是由住房和信贷危机驱动的。 在其鼎盛时期，华盛顿互惠运营着庞大的分行网络，提供存款、抵押贷款、房屋净值产品、信用卡和商业银行服务。其抵押贷款组合包括大量可选利率抵押贷款、次级贷款和房屋净值信贷。它还为自己和其他机构服务数千亿美元的抵押贷款。随着住房状况恶化，违约和不良资产增加。2008年9月的信用评级下调削弱了公众信心，客户在九天内存款提取约167亿美元。自7月以来的总现金流出超过220亿美元。 2008年9月25日，储蓄机构监管局查封了华盛顿互惠银行并将其移交FDIC接管。FDIC以19亿美元的价格将银行业务出售给摩根大通，并承担特定担保和无担保债务。与子公司股权及其大部分债务相关的索赔不在出售范围内。该交易将运营银行从华盛顿互惠公司中移除，使控股公司拥有资产和负债但没有银行子公司。母公司于2008年9月26日在特拉华州申请第11章破产。 该交易是当时美国总资产最大的银行倒闭。摩根大通将前华盛顿互惠分行转换为大通分行，并于2009年底完成重新品牌化。2009年3月，华盛顿互惠公司起诉FDIC，声称查封和出售不当，并寻求约130亿美元的损害赔偿。摩根大通在破产程序中提出反诉。WaMu运营品牌从主流银行业消失，而其公司、法律和历史遗产仍与2008年金融危机相关。

• 2008

  金融危机期间银行被查封并出售

  [1]Washington Mutualen.wikipedia.org

  OTS于9月25日关闭了华盛顿互惠银行，FDIC将其银行业务出售给摩根大通。

• 2008

  控股公司进入第11章破产

  [1]Washington Mutualen.wikipedia.org

  华盛顿互惠公司于9月26日自愿申请第11章破产保护。

• 2005

  收购Providian

  [1]Washington Mutualen.wikipedia.org

  公司收购了Providian Financial，扩大了其消费者信用卡业务。

• 1994

  控股公司重组

  [1]Washington Mutualen.wikipedia.org

  华盛顿互惠公司成为控股公司，而华盛顿互惠储蓄银行更名为华盛顿互惠银行。

• 1983

  非互助化和公开上市

  [1]Washington Mutualen.wikipedia.org

  华盛顿互惠从互助机构转变为公开拥有的资本股票储蓄银行。

• 1917

  采用华盛顿互惠储蓄银行名称

  [1]Washington Mutualen.wikipedia.org

  该机构开始以华盛顿互惠储蓄银行的名义运营。

• 1890

  西海岸首笔住房抵押贷款记录

  [1]Washington Mutualen.wikipedia.org

  该组织于2月10日发放了第一笔住房抵押贷款。

• 1889

  在西雅图成立组织

  [1]Washington Mutualen.wikipedia.org

  华盛顿国家建筑贷款与投资协会在大西雅图火灾后成立。

面向大众市场的美国零售银行，具有强烈的消费者、抵押贷款和家庭金融导向。

• 零售银行

  零售存款账户

  华盛顿互惠运营着广泛的消费者存款特许经营权，提供支票、储蓄和相关的基于分行的银行服务。存款是其零售战略的核心，并支持其抵押贷款和消费信贷活动，直到2008年银行进入FDIC接管。

• 抵押贷款

  住宅抵押贷款

  抵押贷款是WaMu的标志性业务线之一。通过有机增长和收购PNC抵押贷款、Fleet抵押贷款和Homeside Lending等，该公司成为美国最大的抵押贷款机构之一。其组合包括传统抵押贷款、可选利率抵押贷款、次级贷款和抵押贷款服务活动。

• 消费贷款

  房屋净值贷款

  该银行提供房屋净值信贷额度以及由住宅物业担保的相关借款产品。这些产品在住房低迷之前构成了其消费贷款风险敞口的很大一部分。

• 信用卡 · 2005

  消费者信用卡

  WaMu通过2005年收购Providian Financial大幅扩展了信用卡业务。该业务针对消费者持卡人，并补充了公司的存款、抵押贷款和家庭金融关系。

• 商业银行 · 1995

  商业银行业务

  华盛顿互惠通过收购企业银行进入商业银行业务，后来通过西部银行等机构维持商业银行业务能力。该业务将公司扩展到传统的储蓄贷款章程和消费者焦点之外。

• 家庭之友

  United States

  一个长期使用的品牌口号，将华盛顿互惠定位为服务普通家庭、熟悉且关系导向的金融机构。

  结果. 该口号在扩张期间一直与品牌相关联，但在2008年出售给摩根大通后，运营品牌消失了。

  来源

• 2008

  将银行业务转移给摩根大通并购

  背景

  存款挤兑、抵押贷款损失、信心下降和监管担忧使华盛顿互惠银行无法独立继续运营。

  采取的行动

  FDIC将银行置于接管状态，并以19亿美元的价格将大部分银行业务出售给摩根大通。

  后续影响

  WaMu银行业务不再作为独立机构存在，其分行转换为大通分行，控股公司进入破产。

  FDIC sale consideration. $1.9 billion (September 25, 2008)

  来源

• 2005

  收购Providian Financial并购

  背景

  华盛顿互惠希望增加其在消费者信用卡领域的规模，并实现存款和抵押贷款以外的多元化。

  采取的行动

  公司以约65亿美元收购了Providian Financial。

  后续影响

  WaMu成为美国最大的信用卡公司之一，但其更广泛的消费信贷风险敞口仍然是危机前风险状况的一部分。

  Acquisition value. approximately $6.5 billion (2005)

  来源

• 1994

  创建金融控股公司结构战略

  背景

  华盛顿互惠已扩展到单一传统储蓄银行业务之外。

  采取的行动

  华盛顿互惠公司成为母公司，华盛顿互惠银行成为主要银行子公司。

  后续影响

  该结构分离了银行和非银行活动，并一直保持到2008年银行被接管。

  来源

• 1983

  从互助所有制转变为公有制战略

  背景

  该机构寻求更大的资本获取渠道和适合通过收购扩张的结构。

  采取的行动

  华盛顿互惠非互助化并成为公开交易的资本股票储蓄银行。

  后续影响

  这一变化实现了长期的收购驱动增长，并后来支持了控股公司结构的创建。

  来源

1. 1Washington Mutualen.wikipedia.org