Upstart Holdings

Upstart Holdings是一家总部位于加利福尼亚州圣马特奥的美国金融科技公司。它运营一个技术平台，将寻求信贷的消费者与银行和信用合作社连接起来，同时为这些金融机构提供自动化承销、贷款发放及相关决策支持工具。公司的核心主张是，贷款机构可以利用机器学习模型结合传统信用信息，更高效地评估申请人，并可能触达传统基于评分的承销可能服务不足的借款人。 Upstart由前谷歌高管戴夫·吉鲁亚尔于2012年4月创立，最初提供收入分成协议产品。在该模式下，个人可以获得资金，但需承诺将未来收入的一部分用于偿还。公司于2014年5月改变方向，放弃收入分成模式，转向传统个人贷款市场。其最初个人贷款产品期限为三年，平台后来增加了五年期个人贷款。 公司的承销方法结合了传统变量，如FICO分数、信用报告和收入，以及用于统计建模的额外信息。历史上描述的变量包括教育和就业特征，如就读大学、研究领域、平均绩点、标准化考试成绩和工作经历。该方法旨在评估借款人的还款能力和还款意愿，而非仅依赖传统信用评分。 Upstart的商业模式主要基于平台和技术。合作金融机构发放贷款，而Upstart提供数字申请体验和自动化信用评估基础设施。其披露的贷款类别包括个人贷款、汽车贷款和小企业贷款。这使得公司定位于面向消费者的在线贷款机构和B2B金融科技提供商之间：借款人与平台互动，而银行和信用合作社将其作为渠道和承销技术提供商。 公司通过风险投资为早期发展提供资金。它获得了包括First Round Capital、Kleiner Perkins Caufield & Byers、New Enterprise Associates、Google Ventures、CrunchFund和Mark Cuban在内的种子轮融资，随后进行了A轮融资，投资者包括Eric Schmidt、Marc Benioff、Khosla Ventures、Correlation Ventures、Founders Fund和Collaborative Fund。后来的融资包括2015年6月Third Point Capital的3500万美元C轮融资、2017年Rakuten的3250万美元投资，以及2019年The Progressive Corporation的5000万美元D轮融资。这些数字描述的是历史融资情况，而非当前财务表现。 Upstart于2020年底完成首次公开募股，在纳斯达克以股票代码UPST交易。其公开市场身份一直与人工智能在信贷承销中的商业应用以及其银行和信用合作社合作伙伴通过平台发放贷款的能力密切相关。现有参考资料未提供完整的当前产品目录、高管名单或美国以外的最新运营足迹。

Upstart由前谷歌高管戴夫·吉鲁亚尔于2012年创立，并于当年4月开始运营。其第一个概念并非传统贷款市场。相反，公司提供收入分成协议，个人可以获得资金，同时同意分享未来收入的一定比例。这种初始结构使Upstart更接近另类金融企业，而非后来成为的个人贷款市场。 公司的早期增长得到了风险投资的支持。其种子轮融资包括First Round Capital、Kleiner Perkins Caufield & Byers、New Enterprise Associates、Google Ventures、CrunchFund和Mark Cuban。随后的A轮融资引入了更多投资者，包括Eric Schmidt、Marc Benioff、Khosla Ventures、Correlation Ventures、Founders Fund和Collaborative Fund。这些投资者在Upstart开发技术和完善消费者信贷方法时提供了资金。 2014年5月，Upstart做出了战略转变，放弃收入分成协议。它开始专注于传统个人贷款市场，最初提供三年期贷款。公司随后扩展了个人贷款产品，增加了五年期产品。这一变化使平台更接近成熟的消费贷款实践，同时保留了其对自动化、数据驱动风险评估的重视。 Upstart的承销模型旨在补充传统信用评估。除了FICO分数、信用报告和收入等因素外，该模型还被描述为考虑教育相关信息——包括就读学校、研究领域、平均绩点和标准化考试成绩——以及工作经历。所述的分析目标是通过更广泛的统计模型来评估借款人的财务能力和还款可能性。 随着平台的发展，Upstart扩展到汽车贷款和小企业贷款。其运营模式以与银行和信用合作社的合作为中心。Upstart并非仅作为资产负债表贷款人，而是提供数字市场和承销基础设施，合作机构可以利用这些设施获取申请人并做出信贷决策。 公司在扩展平台的同时继续筹集资金。Third Point Capital于2015年6月提供了据报道为3500万美元的C轮融资。Rakuten于2017年投资了据报道为3250万美元，The Progressive Corporation于2019年参与了据报道为5000万美元的D轮融资。这些融资为Upstart进入公开市场做好了准备。 2020年底，Upstart完成了首次公开募股。它在纳斯达克上市，股票代码为UPST。此后，公司的公开身份与人工智能和机器学习在贷款决策中的应用相关联，特别是其努力为合作银行和信用合作社提供替代主要基于传统信用评分的承销系统。参考资料确定了公司的美国基地和主要贷款类别，但未提供足够经过验证的信息来描述每个当前产品、合作伙伴、高管或后续公司发展。

• 2020

  首次公开募股

  [1]Upstart Holdingsen.wikipedia.org

  Upstart完成IPO，并以股票代码UPST开始公开交易。

• 2019

  D轮融资

  [1]Upstart Holdingsen.wikipedia.org

  The Progressive Corporation参与了据报道为5000万美元的D轮融资。

• 2017

  Rakuten投资

  [1]Upstart Holdingsen.wikipedia.org

  Rakuten向Upstart投资了据报道为3250万美元。

• 2015

  C轮融资

  [1]Upstart Holdingsen.wikipedia.org

  Third Point Capital提供了据报道为3500万美元的C轮投资。

• 2014

  战略转向个人贷款

  [1]Upstart Holdingsen.wikipedia.org

  公司放弃收入分成协议，采用传统个人贷款市场模式。

• 2012

  Upstart成立

  [1]Upstart Holdingsen.wikipedia.org

  Upstart于4月开始运营，提供收入分成协议产品。

一个AI驱动的贷款技术平台，旨在帮助银行和信用合作社利用比传统以信用评分为中心的承销更广泛的借款人信息来评估信用风险。

• 消费贷款 · 2014

  个人贷款

  Upstart的个人贷款市场源于公司2014年从收入分成协议的战略转变。平台最初提供三年期个人贷款，后来扩展到五年期。借款人通过数字流程申请，而合作金融机构使用Upstart的承销和发放技术来评估申请并提供信贷。

• 汽车贷款

  汽车贷款

  汽车贷款是Upstart在建立个人贷款市场后扩展的贷款类别之一。该产品将公司更广泛的平台模式应用于车辆融资，结合数字申请和贷款发放能力，为参与的金融机构提供自动化信用评估。

• 小企业贷款

  小企业贷款

  Upstart还将小企业贷款确定为一个平台类别。该产品将其技术和数据驱动的承销主张扩展到企业借款人，但现有参考资料未具体说明当前的确切贷款条款、分销模式或参与机构。

• 金融科技 · 2012

  AI承销平台

  核心技术产品使用机器学习和统计模型来支持信贷决策。该模型被描述为结合了传统信息（如FICO分数、信用报告和收入）以及教育和就业特征。Upstart作为数字贷款市场和贷款发放工作流程的一部分，向银行和信用合作社提供此基础设施。

• 另类金融 · 2012

  收入分成协议

  Upstart的原始产品允许个人获得资金，以换取承诺未来收入的一定比例。公司于2014年5月放弃该模式，转向传统个人贷款。

• 2020

  过渡到上市公司地位其他

  背景

  经过几轮私募融资后，Upstart寻求进入公开股票市场。

  采取的行动

  Upstart于2020年底完成首次公开募股，并以股票代码UPST上市。

  后续影响

  公司成为一家专注于AI支持贷款基础设施的上市金融科技企业。

  来源

• 2014

  从收入分成协议转向个人贷款战略

  背景

  Upstart的初始产品是收入分成协议，但公司选择重新定位为传统消费贷款市场。

  采取的行动

  公司停止了原有的收入分成产品，推出了三年期个人贷款，后来增加了五年期。

  后续影响

  这一转变确立了贷款市场模式，成为Upstart随后扩展到其他贷款类别的基础。

  来源

1. 1Upstart Holdingsen.wikipedia.org
2. 2Upstart official websiteupstart.com