普里美利卡

Primerica, Inc. 是一家金融服务公司，主要服务于美国和加拿大的中产阶级家庭，并在波多黎各也有业务。其主要产品是定期寿险，辅以投资产品和其他金融服务，通过庞大的独立代表网络进行分销。该公司还与多层次营销模式相关，代表可以招募和监督其他代表，同时以佣金为基础销售产品。 该业务起源于 A.L. Williams，一个成立于1977年的组织，其核心理念是普通家庭应优先购买负担得起的定期寿险，并将定期保费与更昂贵的终身寿险之间的差额进行投资。1980年，A.L. Williams 与 Massachusetts Indemnity and Life Insurance Company 达成协议，1981年成立了控股公司 First American National Corporation，用于相关的保险和证券业务。这些实体随后采用了 A.L. Williams 及相关名称。该组织在1980年代上市，并在 PennCorp Financial Services、American Can、Primerica Corporation、Commercial Credit、Travelers Group 和 Citigroup 等公司的一系列所有权和名称变更中发展。 Primerica 这个名字在1987年 American Can 更名为 Primerica Corporation 后变得尤为重要。1988年 Commercial Credit 收购了 Primerica Corporation，1989年公司开始在纽约证券交易所交易。在1990年代，保险和投资业务被整合到 Travelers Group，后者于1998年与 Citicorp 合并组成 Citigroup。即使在2002年 Travelers 保险业务从 Citigroup 分离后，Primerica 及其附属公司仍继续作为 Citigroup 的子公司。 Citigroup 于2009年宣布计划通过首次公开募股分离 Primerica。Primerica 于2010年4月开始独立交易，发行价为每股15美元，Citigroup 筹集了约3.2亿美元。Warburg Pincus 在另一次发行中获得了大量少数股权，而 Citigroup 于2011年出售了其剩余的股权。该交易使 Primerica 成为一家独立的上市公司，而不是多元化银行集团的一部分。 Primerica 的产品范围包括定期寿险、共同基金、年金、管理和退休相关投资产品、债务管理服务、信用监控以及家庭和汽车保险产品的接入。保险承保及相关业务包括 Primerica Life Insurance Company、National Benefit Life Insurance Company、Peach Re 和 Vidalia Re。2021年，Primerica 通过收购健康保险营销业务 e-TeleQuote 扩大了其健康保险分销能力。 公司的分销模式是其身份的核心。Primerica 代表通常向个人和社区网络销售，并可能建立由其他代表组成的组织。支持者认为这种结构有助于扩大金融教育和保护产品的获取渠道，而不必完全依赖传统的分支机构分销。批评者则质疑代表的经济状况、招聘实践、培训和许可成本以及个别代表推荐产品的适当性。监管和诉讼历史包括涉及 PFS Investments 监管控制的 SEC 行动，以及后来关于向公共部门工作人员推荐退休资产的诉讼。 Primerica 仍然是一家活跃的上市公司，总部位于佐治亚州杜鲁斯。其明确的市场重点继续是为中产阶级家庭提供保护和金融产品，其中定期寿险是其最知名的产品。

Primerica 的历史始于 A.L. Williams，该组织于1977年成立，围绕销售负担得起的定期寿险而建立。1980年，A.L. Williams 与 Massachusetts Indemnity and Life Insurance Company（一家与 PennCorp Financial Services 相关的保险公司）签订了合同。次年，First American National Corporation 成立，作为 First American Life Insurance 和 First American National Securities 的控股公司。相关实体后来采用了 A.L. Williams Corporation、A.L. Williams Life Insurance Company 和 PFS Investments 等名称。 该组织在1980年代进入公开市场。A.L. Williams Corporation 于1982年在场外交易，1983年在纳斯达克上市。随着 PennCorp 与 American Can 以及后来的 Triangle Industries 发生关联，该业务的企业所有权发生了变化。1987年，American Can 更名为 Primerica Corporation，Gerald Tsai 担任首席执行官。1988年12月，Commercial Credit 收购了 Primerica Corporation，公司于1989年2月开始在纽约证券交易所交易。 在接下来的十年中，附属公司采用了与 Primerica 相关的名称。A.L. Williams 更名为 Primerica Financial Services，Massachusetts Indemnity and Life Insurance Company 更名为 Primerica Life Insurance Company，证券附属公司也与 Primerica Financial Services Investments 相关联。Primerica 随后被纳入更广泛的 Travelers 组织。1993年，Primerica 收购了 Travelers Insurance Corporation 并采用了 Travelers 名称；更广泛的组织于1994年成为 Travelers Group。Primerica Financial Services 仍然是该集团业务之一，与 Smith Barney 等业务并列。 Joe Plumeri 于1995年至1999年担任 Primerica Financial Services 的董事长兼首席执行官。1998年，Travelers Group 与 Citicorp 合并创建了 Citigroup。Primerica 及其附属公司仍留在 Citigroup 内，尽管 Travelers 保险业务后来于2002年分离。Citigroup 在2008年金融危机期间曾考虑出售 Primerica，但涉及 JC Flowers 和 Protective Life 的尝试交易未能完成。 Citigroup 于2009年宣布打算通过 IPO 分拆 Primerica。Primerica 的首次独立交易于2010年4月进行，发行价为每股15美元。Citigroup 筹集了约3.2亿美元，Warburg Pincus 通过另一次发行获得了大量少数股权。Citigroup 于2011年12月出售了其剩余的股权。 作为一家独立的上市公司，Primerica 继续专注于中产阶级家庭。其代表销售定期寿险，并分销共同基金、年金、退休相关产品和其他金融服务。该模式将直接产品分销与代表招募和监督相结合，使 Primerica 既是一家金融服务提供商，也是多层次营销分销结构的典型例子。 该公司还面临监管审查和诉讼。1998年，SEC 因对注册代表的监督和投诉跟进不足而谴责并罚款 PFS Investments。2012年提起的诉讼指控代表鼓励某些公共雇员将资产从相对安全的政府退休安排转移到风险较高的产品中。Primerica 报告称在2014年努力达成和解。这些事项构成了关于佣金制金融分销中代表监督、产品适当性和消费者保护的持续辩论的一部分。 Primerica 通过2021年7月收购 e-TeleQuote 扩展到健康保险营销领域。它还报告称在 COVID-19 大流行期间死亡索赔大幅增加，根据引用的参考材料，截至2021年底，其有效定期寿险约为9000亿美元。公司总部仍位于佐治亚州杜鲁斯，主要在美国和加拿大运营，并在波多黎各设有业务。

• 2021

  收购 e-TeleQuote

  [1]Primericaen.wikipedia.org

  Primerica 收购了 e-TeleQuote，以扩大其在健康保险营销领域的业务。

• 2011

  Citigroup 退出其剩余投资

  [1]Primericaen.wikipedia.org

  Citigroup 出售了其在 Primerica 的剩余股权。

• 2010

  Primerica 成为独立上市公司

  [1]Primericaen.wikipedia.org

  Primerica 完成了 IPO，并以每股15美元的发行价开始独立交易。

• 2009

  Citigroup 宣布分拆 Primerica

  [1]Primericaen.wikipedia.org

  Citigroup 宣布计划通过首次公开募股分离 Primerica。

• 1998

  Travelers Group 与 Citicorp 合并

  [1]Primericaen.wikipedia.org

  合并创建了 Citigroup，Primerica 及其附属公司继续作为子公司运营。

• 1993

  收购 Travelers Insurance

  [1]Primericaen.wikipedia.org

  Primerica 完全收购了 Travelers Insurance Corporation，并在其不断扩大的金融服务集团中采用了 Travelers 名称。

• 1989

  纽约证券交易所开始交易

  [1]Primericaen.wikipedia.org

  Primerica Corporation 开始在纽约证券交易所交易。

• 1988

  Commercial Credit 收购 Primerica Corporation

  [1]Primericaen.wikipedia.org

  Commercial Credit 以约15.4亿美元的交易收购了 Primerica Corporation。

• 1987

  采用 Primerica Corporation 名称

  [1]Primericaen.wikipedia.org

  American Can 更名为 Primerica Corporation，将 Primerica 身份引入与保险业务相关的公司结构。

• 1983

  纳斯达克上市

  [1]Primericaen.wikipedia.org

  公司以 ALWC 代码在纳斯达克上市。

• 1982

  公司进入公开交易

  [1]Primericaen.wikipedia.org

  A.L. Williams Corporation 开始以 ALWC 代码在场外交易。

• 1981

  First American National Corporation 成立

  [1]Primericaen.wikipedia.org

  为 First American Life Insurance 和 First American National Securities 创建了一家控股公司，后来更名为与 A.L. Williams 和 PFS Investments 相关的业务。

• 1977

  A.L. Williams 成立

  [1]Primericaen.wikipedia.org

  最终与 Primerica 相关联的组织以 A.L. Williams 的形式成立，专注于为普通家庭提供定期寿险和金融教育。

为中产阶级家庭提供财务保障和投资渠道，通过独立代表进行分销。

• 人寿保险

  定期寿险

  定期寿险是 Primerica 的核心产品类别，也是其中端市场定位的基础。该保险旨在在指定期限内提供身故赔偿，而不是像许多终身寿险那样积累现金价值。Primerica 的销售方式传统上强调以相对可负担的保费获得足够的保障，并将剩余的家庭资源用于储蓄或投资。

• 投资产品

  共同基金

  Primerica 通过其证券相关代表分销共同基金。这些产品提供集合投资敞口，可用于退休、教育或一般长期投资。可用性、适当性、费用和建议取决于适用的产品提供商和代表许可安排。

• 退休和投资产品

  年金

  年金是 Primerica 更广泛的金融服务产品的一部分，通常定位于退休或长期财务规划。它们可以提供税收递延积累或收入功能，但其条款、费用、保证和风险因合同和发行公司而异。

• 个人理财服务

  债务管理服务

  Primerica 营销旨在帮助家庭解决债务和改善财务组织的服务。这些产品通过将家庭预算、债务减少和金融教育作为整体保护策略的一部分，补充其保险和投资产品。

• 健康保险分销 · 2021

  健康保险营销

  在2021年收购 e-TeleQuote 后，Primerica 扩大了其在健康保险领域的分销和营销活动。该业务与帮助消费者比较和注册可用的健康保险产品有关，而不是代表单一专有保险产品线。

• 2014

  据报道与公共部门员工原告进行和解谈判

  Primerica 宣布正在努力达成涉及多达238名原告的和解，据报道和解金额达到1540万美元。

  来源

• 2012

  关于退休产品推荐的诉讼

  佛罗里达州的消防员、教师和其他公共工作人员提起的诉讼指控 Primerica 代表鼓励他们将资产从政府担保的退休安排转移到产生佣金的高风险产品中。

  来源

• 2010

  对代表经济状况的批评

  关于 Primerica 多层次营销结构的报道引发担忧，一些代表在支付与网络运营相关的费用和其他成本后收入微薄或亏损。

  来源

• 1998

  涉及 PFS Investments 监管的 SEC 行动

  SEC 在得出结论认为证券附属公司缺乏对涉嫌在外部销售证券的注册代表的有效监督和投诉跟进程序后，谴责并罚款了 PFS Investments。

  来源

阅读更多

• 1977A.L. Williams定期寿险主张

  United States

  创始主张推广负担得起的定期寿险给普通家庭，并鼓励家庭考虑将定期保费与更昂贵的终身寿险之间的差额进行投资。

  结果. 确立了后来由 Primerica 延续的核心市场定位。

  来源
• 中产阶级家庭金融教育

  United States · Canada · Puerto Rico

  Primerica 的代表网络历来将产品销售与家庭金融教育相结合，强调为中产阶级消费者提供生命保护、债务管理和长期投资。

  结果. 仍然是公司品牌和分销模式的核心。

  来源

• 2021

  收购 e-TeleQuote并购

  背景

  Primerica 寻求将其保险分销能力扩展到既定的定期寿险和投资业务之外。

  采取的行动

  Primerica 收购了健康保险营销公司 e-TeleQuote。

  后续影响

  此次收购扩大了 Primerica 在健康保险营销和注册服务领域的业务。

  来源

• 2020

  应对疫情导致的死亡索赔增加其他

  背景

  COVID-19 大流行增加了死亡率，并为寿险公司带来了额外的索赔。

  采取的行动

  Primerica 在2020年支付了报告的17亿美元死亡索赔。

  后续影响

  报告的死亡索赔比2019年高出15.8%，凸显了大流行对寿险组合的影响。

  Death claims paid. $1.7 billion (2020)

  来源

• 2009

  通过 IPO 将 Primerica 从 Citigroup 分离并购

  背景

  Citigroup 在金融危机期间寻求简化其投资组合并变现或分离选定的业务。

  采取的行动

  Citigroup 宣布分拆 Primerica，并准备公司进行独立公开交易。

  后续影响

  Primerica 于2010年开始独立交易，Citigroup 于2011年出售了其剩余股份。

  IPO proceeds raised by Citigroup. $320 million (2010 IPO)

  来源

• 1987

  采用 Primerica 企业身份战略

  背景

  保险和金融服务业务在涉及 American Can、PennCorp 和相关企业实体的变化中运营。

  采取的行动

  American Can 更名为 Primerica Corporation，创建了后来与独立金融服务公司相关联的企业身份。

  后续影响

  Primerica 名称在随后的收购、整合以及后来从 Citigroup 分离后继续使用。

  来源

1. 1Primericaen.wikipedia.org
2. 2Primerica official websiteprimerica.com